El mercado de gas de Australia no funciona: necesita mecanismos de regulación flexibles para solucionar sus problemas

Desde que las exportaciones de gas natural licuado (GNL) comenzaron en Queensland hace diez años, el consumo de gases domésticos del este de Australia ha caído en aproximadamente un 32%, mientras que los precios se triplicaron. Las mayores gotas en el consumo se observaron en los sectores de electricidad e industrial, que generalmente son más sensibles a los precios. Si bien muchos factores influyeron en esas disminuciones, los altos precios de la gasolina a menudo se citan como un factor Cuando los usuarios de gas pesado han dejado de funcionar.

Aunque sus exportaciones de GNL son mucho más grandes que las de Queensland, Australia Occidental (WA) se ha refugiado principalmente de estas tendencias gracias a una política de reserva nacional. Sin embargo, el mercado se enfrenta a problemas crecientes, con el Previsión del Operador del Mercado de Energía Australiana (AEMO) grandes débiles en WA desde tan pronto como 2028. Los precios también han aumentado materialmente desde 2021, con precios promedio de contratos que alcanzan alrededor de $ 7 por Gigajoule (GJ) en 2024, en comparación con los niveles históricos de alrededor de $ 3-5/GJ.

Para el este de Australia, aemo pronostica escasez de gas de 2028Aumentando bruscamente a principios de la década de 2030 a medida que disminuye la producción de los campos de gas de Victoria.

Estos problemas pueden ser sorprendentes para un país que es uno de los exportadores de GNL más grandes del mundo. Muchos de los problemas del mercado de gas pueden asociarse con el dominio de las exportaciones de GNL sobre el uso de gases nacionales: Australia exporta alrededor del 80% del gas que produce. Esto ha llevado a un Vínculos entre precios nacionales e internacionales. Además, hay una falta de competencia en el mercado oriental, donde un pequeño grupo de exportadores de GNL controlan efectivamente el 90% de las reservas de gas 2p (probadas y probables).

Finalmente, los exportadores tienen fuertes incentivos para maximizar sus exportaciones, y actualmente no hay mecanismos para garantizar que esto no perjudique a los usuarios nacionales. IEEFA ha encontrado Las instalaciones de exportación de GNL han mantenido altos niveles de utilización incluso en períodos de precios internacionales relativamente bajos, con altos volúmenes de ventas spot (ventas discrecionales más allá de los volúmenes contratados) que complementan los contratos a largo plazo. Algunos proyectos, como el proyecto GLNG de Santos en Queensland, tienen incluso gas sifonado del mercado interno Para cumplir con sus compromisos de exportación.

La redireccionamiento de gas de las exportaciones de GNL podría aliviar la escasez inminente

IEEFA ha descubierto que una de las mejores maneras de abordar la opresión del mercado de gas sería redirigir el gas de las exportaciones de GNL hacia el mercado interno. A corto plazo, hay ventas spot más que suficientes para cumplir con los déficits esperados. Las ventas spot representadas alrededor del 25% de las exportaciones totales en 2024que es de un orden similar de magnitud que el uso total de gases domésticos de Australia, y varias veces las débiles esperadas en ambos lados del país.

Los contratos que expiran presentan la oportunidad de liberar gases adicionales para un mayor déficit de pronósticos a largo plazo, particularmente en el este de Australia. El primer contrato para expirar Será el contrato GLNG de Santos con Kogas durante casi 200PJ (por año) en 2031. Este volumen, combinado con las ventas puntuales, sería más que suficiente para cumplir con los déficits de pronóstico en la década de 2030.

Es probable que redirigir gas de las exportaciones sea una solución mucho más rápida y de menor costo que Desarrollo de nuevos campos de gas. El gas de Queensland es relativamente bajo, especialmente en comparación con los nuevos campos de gas como el Remolacha, lo que requeriría miles de millones en inversiones para llevar el gas a la costa este.

Es poco probable que restringir las exportaciones de GNL dañe la seguridad energética de nuestros consumidores asiáticos. De hecho, se espera que un aumento sin precedentes en la capacidad de GNL en los próximos años cree un Enorme exceso de suministro a fines de la década de 2020que duraría hasta al menos 2040 según la Agencia Internacional de Energía. Además, empresas japonesas Revender grandes volúmenes de GNL australiano a otros países y podría reducir sus compras de GNL de Australia en un tercio sin afectar la seguridad energética de Japón.

Los nuevos mecanismos podrían garantizar la seguridad energética de Australia y reducir los precios

El gobierno australiano es Revisión actualmente Qué instrumentos se necesitan para asegurar el suministro de gases domésticos. En opinión de IEEFA, una combinación de mecanismos que abordan los contratos a largo plazo y las ventas puntuales podría ayudar a asegurar la seguridad energética de Australia, desacoplar los precios nacionales e internacionales, y mantener la flexibilidad requerida para adaptarse a las condiciones cambiantes del mercado.

Apoyamos la introducción de licencias de exportación para nuevos contratos y renovaciones a largo plazo. Las decisiones de la licencia deben ser informadas por la perspectiva del mercado, así como la conducta pasada de los productores y disponibilidad de reservas para alentar el buen comportamiento. Esto debería, por ejemplo, disuadir a los productores de tomar del mercado interno para cumplir con los compromisos de exportación. Exportador de GNL de Queensland Aplng ha salido en apoyo de este mecanismo, para garantizar «obligaciones de oferta doméstica equitativa» en todos los productores.

La opinión de IEEFA es que un esquema de licencia para ventas spot puede no ser lo suficientemente práctico o flexible. Será difícil predecir los volúmenes exactos de gas que el mercado necesitará de antemano, dada la influencia de factores como el clima, las interrupciones de las plantas de energía y muchos más. Para las ventas puntuales, IEEFA cree que un impuesto de exportación, combinado con la opción de aplicar límites de exportación cuando sea necesario, podría ayudar a garantizar suficiente suministro.

Un impuesto a la exportación sería fácil de implementar, incentivar la oferta nacional mientras mantiene incentivos de inversión para los productores de gas y tener el beneficio adicional de desacoplamiento de precios nacionales e internacionales. Los CAP podrían aplicarse a las ventas detectadas para garantizar el suministro en circunstancias excepcionales, como cuando se pronostica una escasez inminente, cuando los precios aumentan muy por encima de los niveles normales, o cuando la conducta de los exportadores crea riesgos inaceptables para la seguridad energética nacional.

Ahora es el momento de reformar la configuración del mercado de gas de Australia, antes de que se materialicen la escasez y se cierren más instalaciones industriales debido a los altos precios de la gasolina.